2025-01-12 07:30 來源：我的鋼鐵網(wǎng)
一周概述：
宏觀資訊：財政部表示，2025年財政政策將非常積極；國家發(fā)展改革委、財政部發(fā)布《關(guān)于2025年加力擴圍實施大規(guī)模設(shè)備更新和消費品以舊換新政策的通知》，加力擴圍實施“兩新”政策；2024年12月CPI同比上漲0.1%，PPI同比下降2.3%；2024年12月美國新增非農(nóng)就業(yè)人數(shù)25.6萬人，遠(yuǎn)超預(yù)期；美國截至1月4日當(dāng)周初請失業(yè)金人數(shù)20.1萬人，為2024年2月以來新低。
數(shù)據(jù)跟蹤：資金面上，本周央行公開市場實現(xiàn)凈回籠2600億元。周環(huán)比來看，本周Mysteel調(diào)研247家高爐產(chǎn)能利用率下降0.4%；全國110家洗煤廠開工率提高13%；電解銅價格上漲，煉焦煤價格保持穩(wěn)定，螺紋鋼、鐵礦石、混凝土、水泥價格下跌；乘用車日均零售10.3萬輛，下降6%；BDI下降2.2%。
金融市場：商品期貨方面，主要商品期貨價格漲跌不一。其中，白銀價格漲幅最高，達(dá)3.97%。全球股市方面，中國股市和美國股市基本下跌，歐洲股市上漲。外匯市場方面，美元指數(shù)收于109.65，提高0.67%。
一、宏觀資訊
（一）熱點聚焦
◎國務(wù)院副總理何立峰與美國財長耶倫舉行視頻通話，雙方同意在過渡期內(nèi)保持溝通、管控分歧，繼續(xù)穩(wěn)定中美經(jīng)濟關(guān)系。中方就美對華經(jīng)貿(mào)限制措施表達(dá)關(guān)切，特別是就美近期實施的貿(mào)易調(diào)查等闡明立場。
◎1月10日，國新辦舉行“中國經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展成效”系列新聞發(fā)布會，財政部副部長廖岷在會上表示，2025年將更大力度地支持地方政府緩釋償債壓力，增強發(fā)展動能，今年的2萬億元置換債券已啟動了相關(guān)的發(fā)行工作。財政政策方向是清晰明確的，充分考慮了加大逆周期調(diào)節(jié)的需要，是非常積極的，也充分考慮了財政中長期可持續(xù)性。將提高財政赤字率，逆周期調(diào)節(jié)力度也會加大，為經(jīng)濟持續(xù)回暖向好提供有力有效支撐。
◎2025年加力擴圍實施“兩新”政策新舉措發(fā)布。設(shè)備更新支持范圍新增電子信息、安全生產(chǎn)、設(shè)施農(nóng)業(yè)等領(lǐng)域，并進一步提高新能源城市公交車及動力電池更新等補貼標(biāo)準(zhǔn)；新增微波爐、凈水器、洗碗機、電飯煲以舊換新及手機、平板、智能手表手環(huán)購新補貼，將符合條件的國四排放標(biāo)準(zhǔn)燃油車納入報廢更新補貼范圍。
◎中央財政近日已經(jīng)預(yù)下達(dá)2025年消費品以舊換新資金810億元。發(fā)改委表示，2025年超長期特別國債用于支持“兩新”政策總規(guī)模比去年有大幅增加，具體數(shù)額將在全國兩會期間對外公布。
◎商務(wù)部認(rèn)定，歐盟依據(jù)《外國補貼條例》及其實施細(xì)則對中國企業(yè)調(diào)查中采取的相關(guān)做法構(gòu)成貿(mào)易投資壁壘。商務(wù)部將視情況通過雙邊磋商等措施，要求歐方調(diào)整或改變相關(guān)做法。
◎國家發(fā)改委印發(fā)《全國統(tǒng)一大市場建設(shè)指引（試行）》。其中提出，不得違法開展異地執(zhí)法或?qū)嵭挟惖毓茌?，依法防止和糾正逐利性執(zhí)法司法活動；加快制定出臺金融基礎(chǔ)設(shè)施監(jiān)督管理辦法；全面取消在就業(yè)地參保戶籍限制。
◎國家統(tǒng)計局發(fā)布數(shù)據(jù)，2024年12月，中國CPI同比上漲0.1%，漲幅比上月回落0.1個百分點；PPI同比下降2.3%，降幅比上月收窄0.2個百分點。
◎美國副總統(tǒng)哈里斯當(dāng)?shù)貢r間1月6日在其主持的國會聯(lián)席會議上宣布，參眾兩院議員正式認(rèn)證了2024年美國大選選舉人團的計票結(jié)果，確認(rèn)特朗普獲得312張選舉人票，當(dāng)選下一任美國總統(tǒng)，萬斯當(dāng)選下一任副總統(tǒng)。
◎美國勞工統(tǒng)計局最新發(fā)布的報告顯示，2024年12月新增非農(nóng)就業(yè)人數(shù)25.6萬人，遠(yuǎn)超預(yù)估的16.5萬人，前值為增加22.7萬人；失業(yè)率跌至4.1%。美國2024年12月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增幅創(chuàng)同年3月以來的新高，且失業(yè)率意外走低，為勞動力市場一個意外強勁的年份畫上句號，同時也支持美聯(lián)儲暫停降息步伐。
◎美國勞工局最新數(shù)據(jù)顯示，美國截至1月4日當(dāng)周初請失業(yè)金人數(shù)為20.1萬人，為2024年2月17日當(dāng)周以來新低，預(yù)估為21.5萬人，前值為21.1萬人。
（二）熱點速覽
◎1月10日，財政部副部長廖岷表示，2025年將提高財政赤字率，赤字規(guī)模將有較大幅度增加。2025年的2萬億元置換債券已啟動了相關(guān)的發(fā)行工作。抓緊推動發(fā)行特別國債支持國有大行補充核心一級資本。詳情>>
◎財政部等三部門發(fā)布《關(guān)于進一步擴大政府采購支持綠色建材促進建筑品質(zhì)提升政策實施范圍的通知》。其中提到，自2025年1月1日起，在北京市朝陽區(qū)等101個市（市轄區(qū)）實施政府采購支持綠色建材促進建筑品質(zhì)提升政策。
◎鑒于近期政府債券市場持續(xù)供不應(yīng)求，中國人民銀行決定，2025年1月起暫停開展公開市場國債買入操作，后續(xù)將視國債市場供求狀況擇機恢復(fù)。
◎央行公布數(shù)據(jù)顯示，2024年12月末黃金儲備7329萬盎司，環(huán)比增加33萬盎司，連續(xù)兩個月擴大黃金儲備。
◎外匯局統(tǒng)計顯示，截至2024年12月末，我國外匯儲備規(guī)模為32024億美元，較11月末下降635億美元，降幅為1.94%。
◎2024年12月財新服務(wù)業(yè)PMI錄得52.2，較11月回升0.7個百分點，為2024年6月來最高，顯示服務(wù)業(yè)經(jīng)營活動加速擴張。12月財新中國綜合PMI回落0.9個百分點至51.4。
◎多地陸續(xù)披露2025年一季度地方債發(fā)行計劃。截至1月6日，已披露的一季度地方債發(fā)行計劃規(guī)模合計達(dá)6800億元，其中新增專項債發(fā)行計劃2400億元。
◎聯(lián)合國發(fā)布《2025年世界經(jīng)濟形勢與展望》報告。報告預(yù)測，2025年全球經(jīng)濟增長率將維持在2.8%，與2024年持平。
◎美國當(dāng)選總統(tǒng)特朗普辟謠將“僅對關(guān)鍵進口商品加征普遍關(guān)稅”，稱華盛頓郵報的報道不實，他的關(guān)稅政策不會縮水。華盛頓郵報此前稱，特朗普團隊正在探索適用于每個國家、但僅針對關(guān)鍵進口商品的關(guān)稅計劃，這一計劃與特朗普競選期間提出的“普遍關(guān)稅”有所不同。
◎美聯(lián)儲貨幣政策會議紀(jì)要顯示，與會者表示，如果數(shù)據(jù)能如預(yù)期般表現(xiàn)，將適宜繼續(xù)逐步向更為中性的政策立場邁進；美聯(lián)儲已處于或接近適合放慢寬松步伐的時點；許多官員認(rèn)為“未來幾個季度”需要謹(jǐn)慎行事。
◎美國12月ADP就業(yè)人數(shù)增加12.2萬人，創(chuàng)2024年8月以來最低水平，預(yù)估為增加14萬人，前值為增加14.6萬人。
◎非農(nóng)數(shù)據(jù)公布后，高盛目前預(yù)期美聯(lián)儲在本年度總計降息50個基點，而此前的預(yù)測為75個基點。高盛預(yù)計美聯(lián)儲將在其6月和12月的政策會議上分別降息25個基點。
二、數(shù)據(jù)跟蹤
（一）資金面
（二）行業(yè)數(shù)據(jù)
三、金融市場概覽
當(dāng)周，商品期貨方面，主要商品期貨價格除鋅下降之外，其余均上漲。其中，白銀價格漲幅最高，達(dá)3.97%。全球股市方面，中國股市和美國股市基本下跌，歐洲股市上漲。其中，納斯達(dá)克降幅最高，達(dá)2.34%；法國CAC 40漲幅最高，達(dá)2.04%。外匯市場方面，美元指數(shù)收于109.65，提高0.67%。
四、下周重點數(shù)據(jù)
